银行理财产品能否告别丛生乱象？

来源：燕赵都市报时间：2008-06-27 点击：
标签：银行理财产品

　　4月15日到5月初，银监会对商业银行理财业务展开“地毯式”暗访，日前，银监会给下属机构列了十八条“暗访清单”，对于有不符合银监会要求开展理财业务的银行，将予以通报批评。而此前银监会“公布暗访结果”的承诺落空。商业银行消息人士称，目前所谓的“黑名单”实际已经下发到商业银行。

　　“黑名单”秘密下发

　　随着时间推移，大众对这份“黑名单”的猜测日渐增加。哪些银行在理财业务方面出现了问题和对投资者不负责任的地方？监管当局下一步还将有哪些整顿举措？这些问题都给银行理财市场制造出重重迷雾。

　　商业银行消息人士称，目前已经接到银监会的“通报”，但是“通报”采取机密形式，不对外公布，对于通报上的内容，据说不少银行被暗访出问题来。十八条暗访清单上关于“最低销售金额”、“预期/最高收益率”不恰当描述、对客户没有进行风险测试就销售理财产品、将高风险产品销售给保守型客户等问题都被查到。但该人士表示，被暗访到的银行有的属于二、三线城市的分支行，总体问题不是很大。

　　银监会此前强调，对于被通报三次的商业银行立即暂停或取消其理财业务资格。哪些银行、哪些产品问题最多？大众不得而知。银监会下一步对这些已经通报的银行会有哪些整顿措施，以及被通报到的商业银行将如何调整理财业务，也成为下一步关注的焦点。

　　市场应声而变

　　暗访过后，银行理财产品市场迅速应声而变。记者在银行网点观察发现，之前曾经备受诟病的“预期收益率”或“最高收益率”等字样，在现在的购买协议中都已经删除，取而代之，不少银行会直接列出收益率的各项达标条件，并且会特别提示什么情况下收益率会为零等。

　　工商银行的一位客户经理告诉记者：“以前我们银行也有对理财产品进行风险评估这项规定，但一直没有认真贯彻执行，银监会下达理财产品黑名单以后，银行规定销售理财产品之前，必须与客户签订一份风险评估表。现在银行还经常给我们销售人员上课，讲一些理财产品的详细介绍和理财专业术语，以裁除销售人员的不合格语。”

　　销售跌入低谷

　　“4、5这两个月来，我们网点的理财销售业绩同比下降了50%左右。”交通银行一网点的工作人员介绍，经历理财产品“零收益”和“清盘”风波后，不少投资者的投资心态确实发生了变化，变得更谨慎，选择储蓄的也比较多。

　　不少银行从4月到现在只发行了几款产品，虽然目前还不能统计二季度的理财产品销售量，但是根据目前各银行发行的产品种类、数量，可以判断，二季度是理财产品销售、银行理财业务发展最惨淡的时期。

　　另外，由于此次银监会的通报只是第一轮通报，银监会表示，未来这样的抽查、暗访还会不断进行，要将商业银行理财市场完全规范。这也就意味着，那些将理财业务暂停、产品撤柜想暂时逃避检查的商业银行最终还将“无路可逃”。

　　专家指出，此次理财产品的整风，对于投资者来说是件好事，将会促进未来产品信息的更加透明化，产品设计更加规范和成熟，销售过程中更加客观和规范。

　　问题由来已久

　　早在2005年9月，中国银监会就发布了《商业银行个人理财业务管理暂行办法》，2007年11月28日，银监会办公厅又发布《关于调整商业银行个人理财业务管理有关规定的通知》。

　　2008年1月2日，银监会发公告提示《公众理财应避免走入五大误区》，提示公众理财不等于储蓄，预期收益不等于实际收益，口头宣传不等于合同约定，别人说好不等于适合自己，投资理财不等于投机发财。

　　然而，该公告显然对于日渐增多的“零收益”“负收益”理财产品，以及投资者的不满情绪没有起到太大润滑作用。2008年3月，不同商业银行几十款“零收益”“负收益”理财产品被投资者清点出来，并且出现投资者大闹银行网点，联名签名上书银监会等种种问题。

　　河北理财业人士吴俊明说：“理财产品本身不存在原则、技术问题，理财产品的结构性设计决定了理财产品本身是存在一定的风险性的。”他认为，银行一些理财产品“零收益”、“黑名单”、“清盘”等事件的连续发生，可以从三个方面找原因：第一理财市场发展速度非常迅猛，随之，出现一些问题是很正常的；另外，银行方面不能在适当的市场行情下，发放适当的理财产品，销售与大的市场形势相违背的理财产品，得到的结果可想而知。再有，银行人力资源跟不上，理财营业员的专业素质、技能知识不合格，与客户沟通不全面，势必会出现问题。从客户角度说，客户自己也有一定的责任，客户应该根据自己的需求，选择合适的理财产品，科学地进行资产配置。