中信银行理财产品遭遇信任危机

时间：2008-02-29 点击：

继浦发银行零收益事件、中信银行某新股申购产品单月收益为负引起投资者质疑后，近日新闻热线接到多宗读者投诉，诉称中信银行扬州分行通过有关媒体发布的“新股申购计划0803号”、“双盈计划10号”等多款理财产品招募信息，片面宣传预期年收益率，而没有任何风险提示，很多人便以为，年收益率最少也可达预期下限。但记者昨日采访中信银行时，有关负责人却表示，银行不做任何收益保证。

高谈收益避谈风险，中信银行遭质疑

昨日上午，市民杨女士向记者诉称，近日她通过某媒体广告了解到，在2月13日—3月19日期间，中信银行发售“新股申购计划0803号”、“双盈计划10号”等理财产品，预期年收益率分别为6—20%、5—25%（上不封顶），宣传内容没有任何风险提示，她感觉这样的宣传缺乏可信度。

市民王先生对中信银行扬州分行的这种“高谈收益避谈风险”的做法也深感不解。王先生表示，正因为自己不善于理财，所以才到银行购买理财产品委托投资。从中信理财的宣传广告来看，根本看不出投资有任何风险，只有收益。5万元的起购金额，对于普通家庭来说不是个小数目，王先生认为中信银行应该对客户负责。一般情况下，不谙条款的市民总会在理财人员的指示下签名确认，对什么银行收取的管理费率、高于定期收益部分收取的浮动费用简直是“一头雾水”，对于产品协议书中揭示的通用风险外的项目风险更为茫然。

没风险提示解释让人难信服

接到市民投诉后，昨日下午记者先后向中信银行贵宾理财室的张辞雪经理、汶河支行的王经理进行了咨询。

张辞雪向记者表示，市民购买广告宣传的中信理财产品，银行不做任何收益保证承诺，没有风险提示的广告是零售部门做的，理财部门并不知情。但综合分析，“双盈计划10号”产品投资于新股申购和证券投资基金，由于存在多种不确定性，实际收益可能会低于预期年收益率。

而王经理认为，“新股申购计划0803号”主要挂钩新股发行，基本可达预期年收益率，也不排除挂钩新股跌破发行价的可能。随后，中信银行扬州分行吉爱根来电说，广告中没有风险提示是因为宣传版面有限，银行会在客户购买时告知。“投资有风险，风险须自担”十个字的提示语，限于版面的缘由而未出现，这种说法令人难以信服。

今年年初以来，国内理财市场已出现多起投资者与银行在相关产品到期后收益率过低的争议事件。其中，涉及的产品既有股票篮子挂钩型产品，也有新股申购类产品。在购买之初银行没能揭示何种情况下产品最终收益可能为零，导致部分投资者对投资风险一无所知，是引发双方争议的关键。这也无疑会使投资者对银行的信任打上一个问号。

本金面临损失风险，银行不保证收益

随后记者经过了解发现，中信银行这两款理财产品的风险极高。

据了解，“新股申购计划0803号”产品为非保本浮动收益型，银行对本金不做任何保证，本金面临损失的风险；投资期限9个月，投资者不能提前赎回，产品流动性较低；如在投资期内遇到国家金融政策、新股发行政策调整等情况，投资者无提前终止权，银行有权提前终止，投资者面临再投资风险；银行收取的管理费率为0.5%，另外，银行对于扣除固定费用后超过人民币1年定期存款利率4.14%的收益部分收取30%的浮动费用，总体来看这款产品总费用较高。

中信理财之“双盈计划10号”，同属非保本浮动收益型产品，产品风险评级为红色级别的较高风险，除产品协议书中揭示的通用风险外，尚有不可预见的政策风险、经济周期风险、信用风险、利率风险、运作损失风险等。

银监部门：有违风险告知之责

今年初，银监会专门发文指出，虽然银行理财产品相对股票、基金更为保守、稳健，但其本质上是金融投资产品，并不是储蓄存款。是投资就必然有风险，理财产品购买者要承担“买者自负”的风险。即使是保证收益的理财产品，也可能存在着市场风险、信用风险和流动性风险，这与银行传统的储蓄业务有着本质的区别。

市银监局有关负责人表示，对于浮动收益类产品，投资者需要增强风险意识；对明显不适合购买理财产品的投资者，银行应本着对客户负责的态度，将风险和损失的可能详细告知。否则，刻意隐瞒产品风险，最终只能导致投资者投资损失。中信银行扬州分行宣传理财产品时没有风险提示，有违风险告知之责，如有市民向职能部门投诉，他们将按规定查处。